دانلود مقاله با موضوع بخش متقاطع معاملات آتی کالاهای چینی بازده
در قالب pdf و در 19 اسلاید،قابل ویرایش، شامل:
موضوع به انگلیسی:The cross section of Chinese commodity futures return
بخشی از متن:این مقاله به بررسی مقطع بازده مورد انتظار آتی در چین می پردازد
با استفاده از یک پانل بزرگ از 13 عامل فردی. ما متوجه شدیم که 6 از 13 عامل فردی
بازده مثبت و قابل توجهی ایجاد کند. برای تجمیع اطلاعات در بین این عوامل،
ما نه تنها رگرسیون سنتی Fama-MacBeth (FM)، بلکه مجموعه‌ای از آن را نیز اعمال می‌کنیم.
روش های جایگزین، از جمله روش ترکیبی پیش بینی (FC)، جزء اصلی
تجزیه و تحلیل (PCA)، رگرسیون مؤلفه اصلی (PCR) و حداقل مربعات جزئی (PLS).
به نظر می رسد که PLS در پیش بینی سطح مقطع چینی از سایر روش ها بهتر عمل می کند
بازده آتی مورد انتظار ترکیب با وزن مساوی از 5 روش یک
حتی بازده سالانه بالاتر و انحراف استاندارد کمتر در مقایسه با هر واحد
روش. بررسی مهم عامل نشان می دهد که عامل چولگی (SKEW) است
مهمتر از سایر عوامل در پیش بینی بازده آتی مورد انتظار در چین است
بازارها
